Renteontwikkelingen op de geld– en kapitaalmarkt

De korte termijn rente (looptijd < 1 jaar) stijgt sinds medio 2022. Medio 2024 ligt het percentage voor de 3 maands rente rond de 3,75%. De verwachting is dat het percentage nog langzaam verder stijgt. Het rentepercentage voor langlopende leningen (tien jaar) ligt medio 2024 rond de 3%. Bij de berekening van de financieringslasten is rekening gehouden met de volgende rentepercentages:

• kort geld: 3,75% in 2025 en verder

• lang geld: 3,75% in 2025 en verder

Op basis van de huidige inzichten biedt deze mix van percentages voldoende ruimte om de gevolgen van de fluctuaties in de geld- en kapitaalmarkt op te vangen.

Renterisico kort- en langlopende financiering

De door het Rijk opgelegde kasgeldlimiet beperkt het risico van stijgende rentelasten voor de kortlopende financiering. De limiet beperkt de maximale omvang van de korte schuld (< 1 jaar) tot 8,5% van de totale lasten (inclusief reservemutaties) van de primaire programmabegroting. Voor 2025 bedraagt de limiet voor de gemeente Haarlemmermeer afgerond € 53 miljoen.
De renterisiconorm beperkt het renterisico op de langlopende financiering. De norm bevordert de spreiding van de looptijden van de kapitaalmarktleningen (looptijd lening > 1 jaar) door de omvang te beperken van de leningen waarvoor de rente in een bepaald jaar moet worden aangepast. Het rijk heeft de maximale omvang van leningen met een rente-aanpassing vastgesteld op 20% van het begrotingstotaal (inclusief reservemutaties). In 2025 bedraagt de renterisiconorm € 125 miljoen. Wij moeten in 2025 een bedrag van € 37 miljoen herfinancieren en blijven hiermee ruim onder de renterisiconorm.